Para penjahat yang menghasilkan uang dari narkoba, penipuan, atau korupsi perlu menyembunyikan asal-usulnya. Anti pencucian uang, atau AML, adalah seperangkat hukum dan prosedur yang dirancang untuk menghentikan mereka. Bank berada di garis depan. Mereka harus memverifikasi identitas pelanggan, memantau transaksi untuk pola yang mencurigakan, dan melaporkan apa pun yang tampak seperti pencucian uang kepada pemerintah.

Proses ini memiliki tiga tahap. Penempatan memasukkan uang ilegal ke dalam sistem keuangan, seringkali melalui setoran kecil atau bisnis yang padat uang tunai. Pelapisan memindahkan uang melalui transaksi kompleks untuk menyamarkan asal-usulnya. Integrasi mengembalikannya ke dalam perekonomian sebagai dana yang tampaknya sah, seringkali melalui real estat, barang mewah, atau perusahaan cangkang.

Bank menggunakan beberapa alat untuk memerangi hal ini. Aturan Kenali Pelanggan Anda (Know Your Customer/KYC) mewajibkan verifikasi identitas dan pemantauan berkelanjutan. Laporan aktivitas mencurigakan dikirim ke Jaringan Penegakan Kejahatan Keuangan (Financial Crimes Enforcement Network/FinCEN) di Amerika Serikat. Perangkat lunak pemantauan transaksi menandai pola yang tidak biasa, seperti setoran tunai dalam jumlah besar atau transfer cepat antar rekening. Nasabah berisiko tinggi menghadapi uji tuntas yang lebih ketat.

Kepatuhan terhadap AML (Anti-Money Laundering) itu mahal. Bank menghabiskan miliaran dolar untuk sistem, staf, dan denda. Sanksi atas kegagalan bisa sangat berat. HSBC membayar $1,9 miliar pada tahun 2012. Danske Bank membayar lebih dari $2 miliar pada tahun 2022. Biaya akibat kesalahan jauh lebih tinggi daripada biaya kepatuhan.