En 2007 se lanzó el iPhone. En una década, la banca móvil se convirtió en la principal forma en que muchas personas administran su dinero. Una aplicación de banca móvil permite consultar saldos, depositar cheques, pagar facturas, transferir fondos y solicitar préstamos desde el teléfono. Se puede bloquear una tarjeta extraviada, configurar alertas de gastos y enviar dinero a un amigo. Ir a la sucursal es opcional.

La curva de adopción es pronunciada. En 2015, alrededor del 40 % de los adultos estadounidenses utilizaban la banca móvil. Para 2023, esa cifra superaba el 70 %. Para los clientes más jóvenes, es prácticamente universal. Los bancos comunitarios y las cooperativas de crédito se han apresurado a ofrecer aplicaciones, a menudo mediante contratos con proveedores externos. La calidad de las aplicaciones varía. Una buena aplicación es rápida, segura e intuitiva. Una mala aplicación hace que los clientes se vayan a la competencia.

La seguridad es la principal preocupación. Las aplicaciones utilizan cifrado, inicio de sesión biométrico y vinculación del dispositivo. Realizan comprobaciones en el dispositivo y la red. Sin embargo, el phishing y el malware siguen siendo amenazas. Han aparecido aplicaciones bancarias falsas en las tiendas de aplicaciones. Los delincuentes utilizan mensajes de texto para engañar a los clientes y obtener sus credenciales. Los bancos advierten a sus clientes que nunca compartan códigos de un solo uso y que verifiquen cualquier contacto no solicitado.

La banca móvil ha ampliado el acceso. Quienes no tienen sucursales cerca pueden seguir realizando sus operaciones bancarias. Quienes no tienen ordenador pueden usar sus teléfonos inteligentes. Pero también ha creado nuevas brechas. Quienes no tienen teléfonos inteligentes o acceso a internet fiable se quedan atrás. La brecha digital se ha convertido ahora en una brecha bancaria.