A megfelelés a törvények, rendeletek és belső szabályzatok betartását jelenti. A banki szektorban ez egy teljes munkaidős állás, amely gyakran több ezer alkalmazottat érint. A bankoknak be kell tartaniuk a pénzmosás elleni szabályokat, a szankciós programokat, a fogyasztóvédelmi törvényeket, a tőkekövetelményeket és az értékpapír-szabályozásokat. A lista hosszú, és folyamatosan változik. Az a bank, amelyik nem tartja be a szabályokat, bírságokkal, perekkel és hírnévkárosodással néz szembe.

A megfelelőségi funkció több részből áll. A megfelelőségi osztály szabályzatokat és eljárásokat ír. Képzi az alkalmazottakat a teendőikre. Figyelemmel kíséri a tranzakciókat és tevékenységeket a szabálysértések szempontjából. Kivizsgálja a lehetséges problémákat, és jelentést tesz a szabályozó hatóságoknak. Emellett tanácsot ad a vállalkozásnak az új termékekkel és piacokkal kapcsolatban. A megfelelőség nem csupán egy költségközpont. Ez egy kockázatkezelési funkció is.

A szabályok be nem tartásáért kiszabható büntetések hatalmasak lehetnek. 2022-ben a Danske Bank több mint 2 milliárd dollárt fizetett pénzmosási hibákért. 2023-ban a Binance 4,3 milliárd dollárt fizetett szankciók megsértése miatt. 2012-ben a HSBC 1,9 milliárd dollárt fizetett. Ezek a bírságok elég nagyok ahhoz, hogy még a legnagyobb bankokat is károsítsák. Emellett károsítják a hírnevet is, amit nehezebb helyrehozni, mint egy mérleget.

A megfelelés nem csillogás. Ez papírmunka, ellenőrzés és képzés. Lassítja a dolgokat. De szükséges. A pénzügyi rendszer a bizalomra támaszkodik. A bankok a megfeleléssel érdemlik ki azt.