Η συμμόρφωση είναι η πράξη της τήρησης των νόμων, των κανονισμών και των εσωτερικών πολιτικών. Στον τραπεζικό τομέα, είναι μια εργασία πλήρους απασχόλησης, που συχνά περιλαμβάνει χιλιάδες υπαλλήλους. Οι τράπεζες πρέπει να συμμορφώνονται με τους κανόνες καταπολέμησης της νομιμοποίησης εσόδων από παράνομες δραστηριότητες, τα προγράμματα κυρώσεων, τους νόμους περί προστασίας των καταναλωτών, τις κεφαλαιακές απαιτήσεις και τους κανονισμούς για τις κινητές αξίες. Η λίστα είναι μεγάλη και αλλάζει συνεχώς. Μια τράπεζα που δεν συμμορφώνεται αντιμετωπίζει πρόστιμα, αγωγές και ζημία στη φήμη της.

Η λειτουργία συμμόρφωσης έχει διάφορα μέρη. Το τμήμα συμμόρφωσης συντάσσει πολιτικές και διαδικασίες. Εκπαιδεύει τους υπαλλήλους σχετικά με το τι πρέπει να κάνουν. Παρακολουθεί τις συναλλαγές και τις δραστηριότητες για παραβάσεις. Διερευνά πιθανά προβλήματα και υποβάλλει αναφορές στις ρυθμιστικές αρχές. Συμβουλεύει επίσης την επιχείρηση για νέα προϊόντα και αγορές. Η συμμόρφωση δεν είναι απλώς ένα κέντρο κόστους. Είναι μια λειτουργία διαχείρισης κινδύνου.

Οι κυρώσεις για μη συμμόρφωση μπορεί να είναι τεράστιες. Το 2022, η Danske Bank πλήρωσε πάνω από 2 δισεκατομμύρια δολάρια για αποτυχίες σε υποθέσεις νομιμοποίησης εσόδων από παράνομες δραστηριότητες. Το 2023, η Binance πλήρωσε 4,3 δισεκατομμύρια δολάρια για παραβιάσεις κυρώσεων. Το 2012, η ​​HSBC πλήρωσε 1,9 δισεκατομμύρια δολάρια. Αυτά τα πρόστιμα είναι αρκετά μεγάλα για να βλάψουν ακόμη και τις μεγαλύτερες τράπεζες. Βλάπτουν επίσης τη φήμη, η οποία μπορεί να είναι πιο δύσκολο να αποκατασταθεί από έναν ισολογισμό.

Η συμμόρφωση δεν είναι κάτι το λαμπερό. Είναι γραφειοκρατία, παρακολούθηση και εκπαίδευση. Επιβραδύνει τα πράγματα. Αλλά είναι απαραίτητη. Το χρηματοπιστωτικό σύστημα εξαρτάται από την εμπιστοσύνη. Η συμμόρφωση είναι ο τρόπος με τον οποίο οι τράπεζες την κερδίζουν.