Инвестор продает многоквартирный дом и немедленно направляет вырученные средства на приобретение более крупной коммерческой недвижимости. Такой шаг может квалифицироваться как обмен по статье 1031 Налогового кодекса. Согласно статье 1031, налогообложение прибыли откладывается, а не производится в момент продажи, при условии соблюдения строгих правил.

Как отчуждаемая, так и заменяемая недвижимость должны использоваться в инвестиционных или коммерческих целях. Инвестор имеет 45 дней на определение потенциальных вариантов замены и 180 дней на завершение сделки. Понятие «аналогичная недвижимость» в отношении объектов недвижимости толкуется широко, поэтому офисное здание может быть обменено на земельный участок или торговый центр. Квалифицированный посредник должен хранить средства; продавец не может распоряжаться деньгами.

Сроки и документация не прощают ошибок. Пропуск крайнего срока или включение в сделку недвижимости для личного пользования — отсрочка исчезает. Многие инвесторы используют эту стратегию для масштабирования портфелей без потери средств на налоги на каждом этапе. Налог откладывается, а не списывается; он возникает, когда окончательная недвижимость продается без повторного обмена.

• Отсрочка уплаты налога на прирост капитала при продаже инвестиционной недвижимости
• Требуется аналогичная недвижимость и строгие сроки.
• Необходимо использовать квалифицированного посредника.
• Позволяет увеличить портфель инвестиций, сохраняя при этом капитал.