La fintech désigne l'innovation technologique dans les services financiers. Ce terme générique englobe les services bancaires mobiles, les prêts entre particuliers, les conseillers financiers automatisés, les portefeuilles numériques, l'assurance numérique, la réglementation numérique et les cryptomonnaies. Son objectif est de rendre les services financiers plus rapides, moins chers et plus accessibles. Parfois, ça fonctionne. Parfois, ça ne fait qu'ajouter une application de plus à votre téléphone.

Les fintechs ont révolutionné le secteur bancaire. Stripe simplifie l'acceptation des paiements en ligne pour les entreprises. Square fait de même pour les petits commerçants. Venmo et Zelle rendent les transferts entre particuliers instantanés. Robinhood propose le trading d'actions sans commission. Chime offre des services bancaires sans frais. Klarna et Affirm proposent des solutions de financement « acheter maintenant, payer plus tard ». Chacune de ces fintechs cible un problème spécifique du secteur financier traditionnel.

Les banques ont réagi. La plupart des grandes banques proposent désormais des applications mobiles, des virements instantanés et l'ouverture de compte en ligne. Certaines ont acquis des fintechs, d'autres ont créé leurs propres plateformes. La frontière entre fintech et banque s'estompe. Nombre de fintechs ne sont pas des banques ; elles s'associent à des banques pour proposer des dépôts assurés et des prêts. Ce modèle de partenariat comporte des risques. Lorsque Synapse, une plateforme de banque en tant que service (BaaS), s'est effondrée en 2024, des milliers de clients ont perdu l'accès à leur argent.

La fintech n'est pas sans problèmes. Certains produits incitent aux dépenses excessives. D'autres comportent des frais cachés. D'autres encore offrent une protection insuffisante aux consommateurs. Les autorités de réglementation s'adaptent, mais lentement. La technologie évolue plus vite que la réglementation. C'est à la fois la promesse et le danger de la fintech.