Os clientes em locais diferentes têm, geralmente, necessidades e preferências diferentes. A segmentação geográfica divide um mercado de acordo com a localização — país, região, tamanho da cidade, clima ou densidade populacional. Uma empresa de vestuário pode oferecer casacos mais pesados ​​em regiões mais frias e tecidos mais leves em regiões mais quentes. Uma cadeia de restaurantes pode adaptar os seus menus aos gostos locais.

A abordagem é direta e correlaciona-se frequentemente com outras variáveis ​​úteis, como a cultura, os níveis de rendimento e as infraestruturas. As ferramentas digitais permitem agora uma segmentação geográfica muito precisa, chegando a códigos postais ou mesmo a lojas individuais. As estratégias de compra e distribuição de media começam frequentemente com considerações geográficas.

A segmentação geográfica raramente é suficiente por si só. Combiná-la com variáveis ​​​​demográficas, psicográficas ou comportamentais produz segmentos mais precisos. Ainda assim, o local continua a ser uma forma fundamental e facilmente mensurável de organizar os esforços de marketing, especialmente para empresas cujos produtos ou serviços são sensíveis às condições locais.