Les clients, selon leur localisation, ont souvent des besoins et des préférences différents. La segmentation géographique divise un marché en fonction de la situation géographique : pays, région, taille de la ville, climat ou densité de population. Une entreprise de vêtements peut proposer des manteaux plus chauds dans les régions froides et des tissus plus légers dans les régions chaudes. Une chaîne de restaurants peut adapter ses menus aux goûts locaux.

Cette approche est simple et souvent corrélée à d'autres variables pertinentes telles que la culture, le niveau de revenu et les infrastructures. Les outils numériques permettent désormais un ciblage géographique très précis, jusqu'au code postal ou même au point de vente individuel. Les stratégies d'achat et de distribution média reposent fréquemment sur des considérations géographiques.

La segmentation géographique est rarement suffisante à elle seule. La combiner à des variables démographiques, psychographiques ou comportementales permet d'obtenir des segments plus précis. Néanmoins, la localisation demeure un critère fondamental et facilement mesurable pour orienter les efforts marketing, notamment pour les entreprises dont les produits ou services sont sensibles aux conditions locales.