Než se sečtou náklady a zisk, je nutné znát čisté náklady na pojistné plnění. Náklady na škodu jsou částí pojistného určenou k pokrytí očekávaných ztrát a nákladů na likvidaci škod. Jsou výchozím bodem pro stanovení konečné sazby.

Ratingové agentury často vykazují náklady na škody na základě agregovaných dat z oboru. Jednotlivé pojišťovny pak použijí své vlastní náklady a ziskové přirážky k výpočtu hrubé sazby účtované zákazníkům. Náklady na škody se vyjadřují na jednotku expozice, například na 100 USD ze mzdy nebo na autorok.

Pojistní matematici aktualizují náklady na škody na základě získaných zkušeností a změn úrovně pojistného plnění nebo inflace. Pojišťovny se mohou odchýlit od odhadu nákladů na škody ze strany kanceláří na základě vlastních zkušeností nebo zájmu o upisování. Transparentní oddělení nákladů na škody od nákladové zátěže pomáhá regulačním orgánům a zákazníkům porozumět změnám sazeb.

• Prémium pokrývající očekávané ztráty a LAE
• Výchozí bod pro vývoj sazeb
• Často podávají ratingové agentury
• Vyjádřeno na jednotku expozice